Singapour V : fiscalité et incitations : une partie du livre Digital Assets Law in Singapore and Switzerland du Dr Alexander Ressos.
Singapour V : fiscalité et incitations : une partie du livre Digital Assets Law in Singapore and Switzerland du Dr Alexander Ressos.
Cette partie appartient au livre Digital Assets Law in Singapore and Switzerland du Dr Alexander Ressos, publié ici intégralement, section par section.
Singapour V : fiscalité et incitations
La fiscalité est la raison pour laquelle de nombreux clients s’intéressent d’abord à Singapour, et celle pour laquelle certains d’entre eux la quittent ensuite. Read more Singapour · FiscalitéLe fait générateur de l’impôt et sa logique territoriale
L’impôt singapourien sur le revenu frappe, en vertu de la section 10(1) de l’Income Tax Act 1947, les revenus « acquis à Singapour ou en provenance de Singapour, ou reçus à Singapour en provenance de l’étranger ». Read more Singapour · FiscalitéJetons de paiement : troc, évaluation et cession
Comme l’IRAS traite un jeton de paiement comme un bien et non comme de la monnaie, un paiement en jetons constitue une opération de troc. Une entreprise qui vend des marchandises contre des bitcoins est imposée sur la valeur des marchandises fournies. Read more Singapour · FiscalitéLes badges of trade appliqués aux cryptos
Les badges of trade constituent le critère que l’IRAS applique pour décider si les cessions de jetons ont une nature de revenu. Read more Singapour · FiscalitéÉmission de jetons : le produit d’une ICO chez l’émetteur
Le traitement du produit d’une offre initiale de jetons (ICO) dépend du type de jeton. La position du Guide sur chaque type figure parmi les énoncés les plus utiles de la pratique fiscale singapourienne pour un fondateur. Read more Singapour · FiscalitéAirdrops, hard forks, staking, minage et NFT
Le Guide traite chacune des manières courantes d’acquérir des jetons sans contrepartie. Read more Singapour · FiscalitéPertes et déductions
Les pertes commerciales résultant du négoce de jetons sont déductibles des autres revenus de la même année en vertu de la section 37 et reportables sans limite de durée sur les revenus futurs, sous réserve du critère de l’actionnariat pour… Read more Singapour · FiscalitéComparaison des traitements singapourien et suisse en matière d’impôt sur le revenu
Les deux places aboutissent à des résultats similaires pour les sociétés et à des résultats différents pour les particuliers. Read more Singapour · FiscalitéL’absence d’imposition et ses trois réserves
Singapour ne connaît pas d’impôt sur les plus-values. L’affirmation est exacte et figure dans chaque présentation commerciale d’une structure de holding singapourienne, mais elle décrit une absence dans la loi, rien de plus. Read more Singapour · FiscalitéLa frontière entre négociant et investisseur en pratique
Pour un particulier, la frontière est tracée par les badges of trade et la pratique du Comptroller. Read more Singapour · FiscalitéL’imposition sur la base des sommes rapatriées : section 10(1) et section 10(25)
Singapour impose les revenus « reçus à Singapour en provenance de l’étranger ». Read more Singapour · FiscalitéSection 10L : les gains de cession de source étrangère depuis 2024
La section 10L a été insérée par l’Income Tax (Amendment) Act 2023 avec effet au 1er janvier 2024, en réponse de Singapour au groupe « Code de conduite » de l’Union européenne, qui avait inscrit sur sa liste… Read more Singapour · FiscalitéLes exigences de substance au-delà de la section 10L
La substance économique est devenue la condition universelle de la planification fiscale à Singapour, et les structures d’actifs numériques la ressentent de trois côtés à la fois. Read more Singapour · FiscalitéLe contraste suisse
La Suisse exonère les gains en capital privés des particuliers (art. 16, al. 3, LIFD) et impose les gains en capital des sociétés comme un bénéfice ordinaire, sous réserve de la réduction pour participations sur les participations qualifiées… Read more Singapour · FiscalitéLe système et le tournant de 2020
La taxe sur les produits et services (GST) singapourienne est une taxe sur la valeur ajoutée perçue en vertu du Goods and Services Tax Act 1993 sur les livraisons de biens et prestations de services effectuées à Singapour par un assujetti dans le cadre de… Read more Singapour · FiscalitéLa définition du digital payment token en matière de GST
La définition retenue pour la GST est plus étroite que celle du Payment Services Act et plus étroite que la notion de jeton de paiement du Guide relatif à l’impôt sur le revenu. Read more Singapour · FiscalitéStablecoins : hors de la définition du DPT, mais néanmoins exonérés
L’exclusion des jetons indexés sur une monnaie de la définition du DPT surprend de nombreux clients, car le stablecoin est le jeton le plus souvent utilisé comme moyen de paiement. Read more Singapour · FiscalitéServices d’échange, intermédiaires et question du mandataire
L’exonération couvre la fourniture du jeton lui-même. Elle ne couvre pas les services de la plateforme d’échange, du courtier ou du dépositaire qui rend l’opération possible. Ces services restent imposables. Read more Singapour · FiscalitéRécupération de la taxe en amont et exonération partielle
Une entreprise qui effectue à la fois des opérations imposables et des opérations exonérées ne peut récupérer que la taxe en amont imputable aux opérations imposables. Read more Singapour · FiscalitéMinage, validation et services de staking
Le minage ne constitue en général pas une opération aux fins de la GST. Read more Singapour · FiscalitéL’autoliquidation et le fournisseur suisse
Depuis le 1er janvier 2020, Singapour applique l’autoliquidation (reverse charge) aux services importés acquis par des entreprises qui n’ont pas droit à la récupération intégrale de la taxe en amont. Read more Singapour · FiscalitéNFT et jetons utilitaires au regard de la GST
Un NFT n'est pas fongible et ne peut donc pas être un DPT. Son traitement en matière de GST dépend de ce qu'il représente. Read more Singapour · FiscalitéOrganiser la conformité en matière de GST
La déclaration de GST d'une entreprise d'actifs numériques ne vaut que par les données qui l'alimentent. Read more Singapour · FiscalitéPourquoi les incitations aux fonds comptent pour les actifs numériques
L'industrie singapourienne des fonds repose sur trois exonérations légales. Read more Singapour · FiscalitéLes trois régimes
La section 13D exonère un fonds non résident qui n'a aucune présence à Singapour hormis son gestionnaire de fonds singapourien. Read more Singapour · FiscalitéLes placements désignés et le problème des jetons
L’exonération ne couvre que le revenu déterminé (specified income) tiré de placements désignés (designated investments). La liste des placements désignés figure dans les règlements et a été étendue par des circulaires successives. Read more Singapour · FiscalitéLa Variable Capital Company
Le Variable Capital Companies Act 2018 est entré en vigueur le 14 janvier 2020 et a doté Singapour d'un véhicule de fonds conçu à cet effet. Read more Singapour · FiscalitéLicence et imposition du gestionnaire de fonds
À Singapour, un gestionnaire de fonds doit détenir une Capital Markets Services Licence (licence CMS) pour la gestion de fonds au titre du Securities and Futures Act 2001 ou bénéficier d’une exemption. Read more Singapour · FiscalitéLe gestionnaire suisse et le fonds singapourien
Un gestionnaire de fortune ou gestionnaire de fortune collective suisse autorisé au titre de la loi sur les établissements financiers (LEFin) qui souhaite gérer un fonds singapourien dispose de trois voies. Read more Singapour · FiscalitéLe gestionnaire singapourien et le L-QIF suisse
Le cas inverse est possible depuis le 1er mars 2024, date à laquelle le fonds réservé aux investisseurs qualifiés (L-QIF) a été introduit dans la loi sur les placements collectifs de capitaux (LPCC). Read more Singapour · FiscalitéChoisir entre un fonds singapourien et un fonds suisse
La décision dépend des investisseurs, de la stratégie et du problème des jetons décrit plus haut. Le tableau suivant résume les points qui tranchent la plupart des mandats. Read more Singapour · FiscalitéLe modèle singapourien du family office
À Singapour, un single family office est une société qui gère le patrimoine d’une seule famille et rien d’autre. La structure envisagée par la MAS et l’IRAS comporte deux niveaux. Read more Singapour · FiscalitéLa dispense de licence et le projet d'exemption par catégorie de 2023
Un family office qui gère uniquement le patrimoine d'une seule famille n'a pas besoin de Capital Markets Services Licence. Read more Singapour · FiscalitéLes conditions de l'incitation fiscale pour les single family offices
Les fonds des single family offices obtiennent leur exonération au titre de la section 13O ou 13U, mais les conditions sont plus strictes que pour les fonds commerciaux et ont été durcies à deux reprises. Read more Singapour · FiscalitéLes crypto-actifs dans l'allocation d'actifs du family office
Le problème des placements désignés exposé au chapitre IV frappe un family office crypto plus durement qu’un fonds commercial, car la fortune de la famille se compose souvent en grande partie des jetons qui l’ont constituée. Read more Singapour · FiscalitéL'affaire d'août 2023 et le durcissement de la pratique
En août 2023, la Singapore Police Force a arrêté dix ressortissants étrangers et saisi ou gelé des avoirs finalement évalués à plus de 3 milliards de S$ dans ce qui est devenu la plus grande affaire de blanchiment d’argent de… Read more Singapour · FiscalitéLe Global Investor Programme
Le Global Investor Programme, administré par l'Economic Development Board, accorde la résidence permanente aux investisseurs qui engagent des capitaux à Singapour. Read more Singapour · FiscalitéLa comparaison avec l'imposition d'après la dépense à Zoug
Le family office singapourien est souvent mis en balance avec le régime suisse de l’imposition d’après la dépense (forfait fiscal) décrit dans la partie G, chapitre VI, bien que les deux instruments reposent sur des logiques différentes. Read more Singapour · FiscalitéLes jetons comme rémunération
La plupart des entreprises d'actifs numériques rémunèrent une partie de leurs collaborateurs en jetons. Read more Singapour · FiscalitéLa section 10(6) et les règles des plans d'actionnariat appliquées aux jetons
Singapour dispose d’un régime spécifique pour les plans d’actionnariat salarié. La section 10(6) impose les gains tirés de droits d’acquérir des actions, c’est-à-dire les options et les attributions d’actions, au moment de l’exercice ou de l’acquisition définitive. Read more Singapour · FiscalitéLa règle de l'exercice réputé et le report QEEBR
Deux caractéristiques du régime des plans d'actionnariat sont pertinentes pour des équipes crypto mobiles. Read more Singapour · FiscalitéLa résidence fiscale des personnes physiques
Une personne physique est résidente de Singapour pour une année d’imposition si elle réside à Singapour au cours de l’année civile précédente, sauf absences temporaires, ou si elle y est physiquement présente ou y exerce… Read more Singapour · FiscalitéLe système des permis
Personne ne vit et ne travaille à Singapour sans permis. Le système des permis est en pratique un filtre qui détermine quels fondateurs et quels salariés Singapour souhaite accueillir. Read more Singapour · FiscalitéS'installer à Singapour depuis la Suisse
Un fondateur qui quitte Zoug pour Singapour fait face, de chaque côté, à une série de questions. Read more Singapour · FiscalitéS'installer en Suisse depuis Singapour
Le mouvement inverse est moins fréquent, mais s’observe de plus en plus à mesure que des familles reviennent en Europe. Singapour ne connaît pas d’impôt de sortie hormis la règle de l’exercice réputé, de sorte que le fondateur part avec ses jetons sans imposition. Read more Singapour · FiscalitéDu secret à l'échange automatique
Singapour et la Suisse étaient les deux places financières dont le projet de transparence de l'OCDE visait à mettre fin au secret bancaire. Read more Singapour · FiscalitéLa Norme commune de déclaration à Singapour
Singapour a mis en œuvre la NCD (CRS) par les Income Tax (International Tax Compliance Agreements) (Common Reporting Standard) Regulations 2016, avec des obligations de diligence à compter du 1er janvier 2017 et une première… Read more Singapour · FiscalitéLe Crypto-Asset Reporting Framework
Le CARF impose au prestataire de services sur crypto-actifs déclarant (RCASP) d'identifier ses utilisateurs et de déterminer leur résidence fiscale. Read more Singapour · FiscalitéCe que le CARF signifie pour le client détenant des actifs dans les deux places
L’arrivée du CARF modifie le profil de risque de trois types de clients. Le premier est le résident de Singapour qui détient des jetons sur une plateforme d’échange suisse ou en conservation d’actifs numériques auprès d’une banque suisse. Read more Singapour · FiscalitéLes obligations d'un RCASP singapourien
Un RCASP singapourien doit déterminer s'il entre dans le champ d'application, ce qui est presque toujours le cas pour un prestataire de services de DPT agréé ou un titulaire de licence DTSP. Read more Singapour · FiscalitéFATCA
Les deux places appliquent le Foreign Account Tax Compliance Act américain au moyen d'accords intergouvernementaux. Read more Singapour · FiscalitéLe cycle de conformité et les pouvoirs d'information de l'IRAS
Singapour impose sur la base de l'année précédente. Le revenu de l'année civile 2025 est imposé au titre de l'année d'imposition 2026. Les personnes physiques déposent leur déclaration au plus tard le 18 avril. Read more Singapour · FiscalitéInfractions et sanctions
L’Income Tax Act gradue ses infractions selon le degré de culpabilité. La section 94 prévoit la sanction générale en cas de défaut de déclaration ou de manquement, avec une amende jusqu’à 5 000 S$ et une pénalité égale au double de l’impôt. Read more Singapour · FiscalitéLe programme de divulgation volontaire
L’IRAS gère un programme de divulgation volontaire qui réduit les majorations pour les contribuables qui se manifestent avant l’ouverture d’un contrôle ou d’une enquête. Read more Singapour · FiscalitéRéclamation, réexamen et recours
Le contribuable qui conteste un avis d’imposition dépose dans un délai de deux mois une réclamation (notice of objection) motivée. Read more Singapour · FiscalitéLes rescrits fiscaux (advance rulings)
L’IRAS délivre, en vertu de la section 108 et de la Seventh Schedule, des rescrits sur l’application de l’Income Tax Act à un montage envisagé. Read more Singapour · FiscalitéLa fraude fiscale comme infraction préalable au blanchiment
Depuis le 1er juillet 2013, les infractions fiscales graves sont des infractions préalables au blanchiment d’argent au sens du Corruption, Drug Trafficking and Other Serious Crimes (Confiscation of Benefits) Act 1992. Read more Singapour · FiscalitéComparaison avec le régime suisse de dénonciation spontanée
La Suisse offre une dénonciation spontanée non punissable une fois dans la vie en vertu de l’art. 175, al. 3, LIFD, à condition que l’autorité n’ait pas connaissance de la soustraction, que le contribuable… Read more Singapour · FiscalitéLa convention et son histoire
La convention entre la République de Singapour et la Confédération suisse en vue d’éviter les doubles impositions en matière d’impôts sur le revenu a été signée à Singapour le 24 février 2011. Read more Singapour · FiscalitéRésidence et règle de départage
Une personne est résidente d’un État contractant si elle y est assujettie à l’impôt en raison de son domicile, de sa résidence, de son siège de direction ou de tout autre critère de nature analogue. Read more Singapour · FiscalitéL’établissement stable
L’article 5 définit l’établissement stable comme une installation fixe d’affaires par l’intermédiaire de laquelle une entreprise exerce tout ou partie de son activité. Read more Singapour · FiscalitéDividendes, intérêts et redevances
La convention ramène l’impôt anticipé suisse sur les dividendes de 35 % à 5 % lorsque le bénéficiaire effectif est une société détenant au moins 10 % du capital de la société distributrice, et à 15… Read more Singapour · FiscalitéLes gains en capital
L’article 13 attribue les gains provenant de l’aliénation de biens immobiliers à l’État où ces biens sont situés. Read more Singapour · FiscalitéLes revenus d’emploi entre les deux places
L’article 15 attribue les revenus d’emploi à l’État dans lequel l’activité est exercée. Read more Singapour · FiscalitéProcédure amiable et échange de renseignements
La procédure amiable est ouverte au contribuable qui estime que les mesures prises par l’un des États ou par les deux entraînent une imposition non conforme à la convention. Read more Singapour · FiscalitéUne comparaison finale pour le lecteur qui doit décider
Cette partie a présenté un système fiscal généreux envers l’investisseur, exigeant envers le trader, indifférent au jeton en tant que tel et de plus en plus attaché à la substance. Read more